12月28日消息，由新浪财经主办的“2022银行业发展论坛”于12月28日-30日隆重举行，本届论坛主题为“未来银行之路：机遇与挑战”。德意志银行（中国）有限公司副行长彭彦杰出席并演讲。
彭彦杰表示，会有一些误解，认为企业做了ESG之后会影响获利。其实很多学术研究也都证实，企业执行ESG之后，它的财务表现实际上更正面。此外，ESG能为企业建立社会资本的信任，能够获取相关利益方的支持，建立最好的声誉。企业评级更高了，融资成本也会相对降低。所以，做好ESG能够带来不少的附加价值。
以下为发言全文：
(资料图片仅供参考)
各位先生、各位女士、各位朋友们，大家好，我是德意志银行中国总行副行长、国际私人银行财富管理中国区总经理彭彦杰，今天很荣幸有这个机会来参加2022年中国银行业发展论坛，跟各位朋友们一起分享一些观点。
如同各位所知道，中国财富管理市场蓬勃发展，从早期只有存款，到现在多元化产品还有服务，再加上资管新规、利率市场化、对外开放等等，都让中国财富管理市场迎来新的发展机遇。财富管理也必须是一个负责任的金融、可持续的金融，我相信其它嘉宾也分享了不少观点。今天我想就可持续发展、可持续金融ESG部分展开来说。
想必大家对ESG也不是太陌生，ESG代表“责任投资”，代表可持续。也就是在整个投资过程中，把财务的回报考虑之外，还要将环境、社会、公司治理三大支柱纳入投资的评估决策过程中。其实越来越多机构也签署了联合国PRI，截至今年6月底，已经有188家（签署），这几个月也陆续听到一些好消息，好几家准备要签署这个联合国的PRI。这代表什么？代表了咱们国内机构在加快投入ESG这个大家庭，这是一个非常令人鼓舞的趋势。
咱们再从碳交易所的交易量来看。碳市场开市半年后，月交易额就攀升到75亿，在今年7月，交易量也达到了85亿。
具有ESG投资主题的产品数量也是稳步增长，目前将近160只A股ESG指数，公募基金的部分也有600多只，ESG理财产品的数量也快超过140只。我待会儿也会一一展开来说。
或多或少大家都听到整体规模越来越大，ESG的产品、服务业越来越多元。中国责任投资论坛的年报里提到，他们把它梳理得很清楚，他们把主要的责任投资类型分为绿色信贷、证券投资类的还有股权投资类的，从中可以看到，在绿色信贷的部分，去年底已经接近15万亿的级别，根据今年最新的报告，绿色信贷已经突破20万亿。在可持续证券投资方面，ESG相关的公募基金5000亿左右的规模。2022年的时候只有1200亿，是4倍多的成长，代表大众对ESG的接受程度越来越高。
可持续债券方面，我们以绿色债券为例，今年是1.67万亿，跟去年比小幅增长，但是跟2020年比，40%的增长。所以，照这个趋势，突破2万亿指日可待。
银行理财，它的体量从2020年到2021年就已经是快5倍的成长，今年6月底统计，134只ESG主题的理财产品，它的总体规模也是千亿级别，这代表一般投资者对ESG的认识又进了一步。
从可持续股权方面，也都是千亿级别，尤其是在绿色产业基金方面，2022年的数字跟去年来比，实际上是成长了几乎快3倍，已经来到3610亿的规模。如果咱们把上述所提到的各类别都纳入考量，今年的整体规模应该也有机会接近25万亿的关卡。
早在2005年开始就已经陆续出台不少的政策指引，我列出一些中央部委的相关政策指引，还不包括各省市的政策指引，这些政策都是强大的驱动力，让ESG的整体规模整体发展的都更好。
会有一些误解，认为企业做了ESG之后会影响获利。其实很多学术研究也都证实，企业执行ESG之后，它的财务表现实际上更正面。拿德意志银行集团的例子来说，我们集团之前定了一个2000亿欧元的可持续投融资目标，本来计划2025年实现，但我们现在预计今年年底前就可以实现，比2025年提前了三年完成，也就是到2025年底，可持续金融投融资总额累计要达到5000亿欧元的目标，也就是说在现有的基础上再增加一倍多。从我们落实这个目标以来，我们集团的获利不断上升，尤其是在这一两年充满挑战的市场环境，我们的表现还十分亮眼。在中国我们也有ESG的工作组团队来落实集团的这个战略目标，同时也支持客户的转型，陪伴客户共同成长，我们也为中国的企业家提供各项专业便捷的融资服务和财富管理方案，我们涉及的领域比较广，例如像新能源、生化医疗、癌症早期筛检、癌症预防及治疗、免疫细胞的研究、罕见疾病的预防治疗、人造眼角膜技术、人体关节软骨修复再生技术等。同时我们也在中国成功落地了符合全球ESG标准的交易项目，我们也被人民银行纳为碳减排支持工具的金融工具，我们以实际的行动全心全意支持客户的可持续发展。
从客户方面来观察，做好ESG的企业客户，这些公司的表现也是可圈可点的，因为ESG能为企业建立社会资本的信任，能够获取相关利益方的支持，建立最好的声誉。企业评级更高了，融资成本也会相对降低。所以，做好ESG能够带来不少的附加价值。
接下来展开看一下A股ESG指数部分。其实它的规模和数量也是快速成长的。
根据统计，如同上面这张表图，它是年年增长，到今年也有157只A股ESG指数。下面这两张图表可以说明具有ESG特色指数，也就是颜色比较深的这几条线，它的表现都优于大盘。
我们再来看一下ESG公募基金部分。到今年9月底，70多家基金公司发行了ESG相关的公募基金，ESG的公募基金以股票型和混合型为主。我们从行业来细分，以节能环保行业为主。不管是从产品数量或规模来看，都是高速成长，而且空间巨大。我们现在整体公募基金市场大概有6404只左右的公募基金，ESG公募基金只有差不多将近600只左右，ESG公募基金占整个公募基金的市场比重只有8.64%，它的成长空间巨大。相较于2021年的5.92%、2020年的2.66%，这个趋势是令人振奋的。我相信明年的数量还有占比会更高。顺带提一下，现在还有很多机构内部也开始设立ESG投资分析师，负责审查这个机构本身的投资项目是不是符合ESG的投资策略，接下来的发展是会越来越好的。
ESG早就已经是全球的趋势，也是中国的主流，ESG的教育、普及、宣传都非常重要，社会大众必须要有正确的ESG观念，而且我们要让社会知道ESG并不代表收益的保证，但是底层资产符合ESG的原则确实可以管理好潜在的风险。
我们以更多的实际案例来支持我们的看法，很多人认为ESG相关的产品可能比较复杂，其实不然，因为ESG的产品普遍意义上来说更透明，可以帮助客户更清楚地了解底层资产，投资也会更放心，产品违约的风险也会大大降低，还可以起到金融消费者权益保护的作用。我也十分看重，也常常在很多场合都呼吁“金融产品要符合ESG的投资理念”，因为接下来随着国家的开放，接下来会有更多的境外投资者来投资中国市场。对这些境外投资者而言，他们早就已经习惯金融产品就是要符合ESG。所以，我们先做好这个准备，先让我们自身的产品都符合ESG，欢迎这些境外投资者来咱们这里进行投资。
一些从业人员可能会担心客户对ESG不感兴趣，其实我觉得这些担心都是多余的。今年中国责任投资年度报告做了一个调研，84%参加这个调研的个人投资者表示在投资时都会考虑ESG，为社会创造价值。大家也都知道，“双碳”是我国很重要的一个承诺，各级政府也不断地有新的政策出台，我相信这些政策也会为再生能源、节能减排的行业带来更大的机遇和带来更大的机会，而且大多数的投资者对这些也是感到有兴趣，尤其是高净值客户，他们也愿意在实现财务回报的同时，也为社会作出贡献，共同支持我们国家的绿色产业发展。
从国际市场来观察，为了满足ESG的投资需要，各个国际组织也出台了很多ESG资产的认证标准，全球监管也更加完善，欧洲作为ESG投资的发源地，在ESG信息披露的体系建设方面也相对比较成熟，ESG市场的繁荣发展也需要信息披露的方式更加统一。欧洲市场的监管机构和投资者其实也注意到这个趋势，他们也出台了《可持续金融信息披露条例》（Sustainable Finance Disclosure Regulation，简称SFDR），对金融机构和产品提出更明确的信息披露要求。
香港证监会也出台了类似的规定，中国的监管部门也高度重视，要求强化信息披露，说明产品的逻辑和管理框架，这一切都在优化中。
最后，总结一下几个点和几个观察，关于中国ESG投资的发展趋势。
1.ESG已经从投资理念到落实阶段，而且符合我们的发展要求。
2．监管政策也在持续的优化中，这会是一个很大、很好的驱动力。
3.ESG的评级也会成为评价企业的重要指标之一。
4．采用智慧的手段开展ESG的动态评价，我也相信科技的进步会成为ESG评价的重要驱动力之一。
5．投资者的关注也越来越高，需求也越来越高。
6．中国责任投资论坛做的调研，84%的个人受访者会考虑ESG投资，这会让整个ESG投资市场加速提快。
7．接下来会有更多的案例说明做好ESG的上市公司价值会更高。
8．会有更多的代表来自于社会、环境等领域来参加，共同构建ESG的发展，发展它新的生态圈。同时，我也期待会有更多在公司治理方面的元素来参与构建ESG的生态圈。
因为时间的关系，最后我想说，ESG不是选项，而是必要项，它关乎的是机构长期可持续的发展。
谢谢大家！
